Investuojant

Kodėl penktosios trečiosios akcijos per praėjusią savaitę smuko daugiau nei 20%.

Penktasis trečiasis bankas (NASDAQ: FITB)per pastarąsias kelias savaites kovojo keliuose skirtinguose frontuose.

Kaip ir beveik visos kitos šiuo metu veikiančios įmonės, ji sprendžia neigiamą finansinį COVID-19 pandemijos poveikį.

koks yra kapitalo prieaugio mokesčio tarifas 2020 m

Be to, jai pakenkė ir Federalinis rezervų bankas, sumažinęs pagrindinę palūkanų normą iki 0–0,25 proc. Mažesnės palūkanų normos sumažina pajamingumą, kurį bankai uždirba iš paskolų, todėl sumažėja jų pelningumas. Palūkanų normos nuo 0% iki 0,25% akivaizdžiai drastiškai sumažina pelno maržas. Tai savo ruožtu paskatino investuotojus šią savaitę parduoti banko akcijas, kaip paaiškino mano kvailas kolega Joe Tenebruso. „Firth Third“ didžiąją dalį savo pajamų – 1,2 mlrd. USD ketvirtąjį ketvirtį – uždirbo grynosiomis palūkanų pajamomis. Jo grynoji palūkanų marža, kuri yra skirtumas tarp to, ką bankas uždirba iš paskolų ir sumokamų klientams, yra 3,27. Ši marža tikriausiai sumažės dėl FED veiksmų.





Be šių dviejų stiprių priešpriešinių vėjų, kovo 9 d. „Fifth Third“ sulaukė Vartotojų finansinės apsaugos biuro (CFPB) ieškinio dėl įtariamos neteisėtos veiklos. „Firth Third“ neigia kaltinimus ir žada kovoti su ieškiniu.

Visa tai sudaro sunkmečius Penktajam Trečiajam, nes per pastarąsias penkias dienas akcijos atpigo maždaug 27 % per pastarąsias penkias dienas, o per metus – 54 %.



Ant daugybės dolerių kupiūrų guli kubelis

Vaizdo šaltinis: Getty Images.

CFPB kaltinimų

CFPB ieškinyje teigiama, kad „Fifth Third“ klientų vardu atidarė indėlių ir kredito kortelių sąskaitas ir pervedė lėšas iš esamų sąskaitų į naujas, neteisėtas sąskaitas. Be to, CFPB teigia, kad „Fifth Third“ įtraukė klientus į internetinės bankininkystės paslaugas be jų sutikimo, pažeidė įvairias kitas CFPB taisykles ir pažeidė „Tiesos skolinimo įstatymą“ ir „Tiesos taupymo įstatymą“.

Ieškinyje teigiama, kad bendrovė naudojo kryžminio pardavimo strategiją, kad padidintų klientams teikiamų produktų ir paslaugų skaičių, ir įdiegė paskatų programą, kad atlygintų už naujų produktų pardavimą. Be to, CFPB tvirtina, kad Fifth Third nesiėmė pakankamai veiksmų, kad nustatytų ir sustabdytų šį elgesį. Šie veiksmai buvo atlikti mažiausiai 2016 m., teigia CFPB.



„Pagrįsti pardavimo tikslai ir paskatos dėl veiklos nėra savaime žalingos. Tačiau kai tokios programos nėra kruopščiai ir tinkamai įgyvendinamos bei stebimos, kaip čia tvirtina Biuras, jos gali paskatinti darbuotojus daryti nusižengimus, siekiant užsibrėžtų tikslų ar užsidirbti papildomos kompensacijos“, – sakė CFPB pareigūnai.

CFPB kreipiasi į teismą dėl įsakymo nutraukti elgesį, žalos atlyginimo nukentėjusiems vartotojams ir civilinės piniginės baudos. Skunde neteigiama, kad Penktasis Trečias pažeidė įstatymą.

Penktas Trečios neigimas

„Fifth Third“ kovo 9 d. paskelbė pareiškimą, kuriame atmetė CFPB kaltinimus.

„Penktasis trečiasis bankas gerbia ir vertina svarbų vaidmenį, kurį CFPB atlieka saugant vartotojus, tačiau mano, kad šiandien pateiktas civilinis ieškinys yra nereikalingas ir nepagrįstas. Bankas energingai ginsis ir yra įsitikinęs rezultatu“, – sakė Penktojo trečiojo banko vyriausioji teisininkė Susan Zaunbrecher.

Zaunbrecher teigė, kad bendrovės atlyginimų ir darbuotojų paskatų struktūra neapdovanoja darbuotojų už neteisėtų sąskaitų atidarymą. Ji teigė, kad skatinamųjų kompensacijų sistema orientuota į sąskaitos kokybę. „Tiesą sakant, ji susigrąžina kompensacijas iš darbuotojų už sąskaitas, kurios yra nenaudojamos arba uždarytos netrukus po jų atidarymo.

kiek yra kapitalo prieaugio mokestis akcijoms

Be to, ji teigė, kad bendrovė taiko kontrolės priemones, skirtas užkirsti kelią neteisėtiems sąskaitų atidarymams ir juos aptikti.

Zaunbrecher pridūrė, kad bankas visapusiškai bendradarbiavo su CFPB tyrimu ir, gindamas savo veiksmus, pateikė beveik pusę milijardo duomenų. Ji teigė, kad CFPB neinformavo banko apie jokias neteisėtas sąskaitas, išskyrus mažiau nei 1100 sąskaitų, kurias pati Fifth Third nustatė iš 10 milijonų sąskaitų, atidarytų 2010–2016 m.

„Šios sąskaitos apėmė mažiau nei 30 000 USD netinkamų klientų mokesčių, kurie galiausiai buvo atleisti arba grąžinti klientams prieš daugelį metų. Nors net vienos neteisėtos paskyros yra per daug, mes ėmėmės tinkamų ir ryžtingų veiksmų, kad išspręstume kiekvieną situaciją“, – sakė Zaunbrecher. „Bankas įsitikinęs, kad su savo klientais elgėsi sąžiningai. Kai federalinis teismas nagrinėja įrodymus, manome, kad jis sutiks su Penktuoju Trečiuoju, kad tai ribotas ir istorinis įvykis. Bankas reikalaus išankstinio teismo proceso.

Kas dabar?

Fifth Third atliko gerą darbą, kad sumažintų mažesnių palūkanų normų poveikį per pastaruosius metus, sumažindama palūkanų normą iki 1 proc., mažesnė už tuo metu FED fondų palūkanų normą, kad sumažintų priklausomybę nuo palūkanų pajamų ir sutelktų dėmesį į indėlių augimą. Taip pat pavyko sumažinti išlaidas.

Tai sunkus metas bankams, bet Penktasis trečiasis gali būti geresnėje padėtyje nei dauguma. Tačiau ieškinys prideda papildomo netikrumo elemento. Nors išpardavimas šiuo metu pavertė banką tikrai pigia investicija, dabar nėra tinkamiausias metas šokti į banko akcijas.



^